CÔNG TY CỔ PHẦN BAO BÌ BÌNH MINH

Languages: Tiếng Việt  |  English
slide

Tin tức - Sự kiện

Ngành bao bì mềm đang cạnh tranh và tăng tốc

Bộ Tài chính đã quyết định áp mức thuế nhập khẩu hạt nhựa PP là 3% kể từ 01/01/2017. Theo tính toán sơ bộ của VPA, với giá nhập khẩu hiện tại, nếu tăng thuế nhập khẩu lên 3% thì chi phí phát sinh do tăng giá nhập khẩu mà các doanh nghiệp nội phải trả cho doanh nghiệp xuất khấu trong khu vực FTA năm 2017 sẽ là 1.870 tỷ đồng. Do đó, ngoài áp lực giá hạt nhựa sẽ tăng nhẹ, các doanh nghiệp nhựa Việt Nam còn chịu sức ép về chi phí thuế nhập khẩu nguyên liệu. Trong khi đó, các nhà sản xuất hạt nhựa PP ở các nước trong khu vực như: ASEAN, Hàn Quốc, Trung Quốc lại được hưởng lợi. Cụ thể, các doanh nghiệp từ các nước trong khối ASEAN có thể sẽ tăng giá bán hạt nhựa PP tương ứng với mức thuế nhập khẩu điều chỉnh. Theo đó, các doanh nghiệp nội sẽ chịu ảnh hưởng mạnh bởi chính sách giá mới này.

Hiện nay có hơn 2.000 doanh nghiệp hoạt động trong ngành nhựa, trong đó khoảng 84% tập trung ở miền Nam, khu vực miền Bắc với khoảng 14% doanh nghiệp hoạt động. Do đó, cạnh tranh mạnh nhất là khu vực phía Nam. Nhựa bao bì vẫn là mảng chiếm tỷ trọng cao nhất trong ngành nhựa, với tỷ lệ lên đến 37,4% trong năm 2015. Với bốn phân khúc nhỏ hơn, sản phẩm ngành nhựa bao bì rất đa dạng, do đó việc cạnh tranh không diễn ra một cách trực tiếp. Có thể thấy, khi mà các doanh nghiệp nội còn đang loay hoay với bài toán chi phí nguyên liệu đầu vào, thì các doanh nghiệp nhựa các nước đã và đang mang sản phẩm hoàn chỉnh sang cạnh tranh ngay tại Việt Nam.
 
Ngành nhựa Việt Nam với tốc độ phát triển nhanh đang nhận được sự quan tâm lớn từ các tập đoàn nước ngoài. Các doanh nghiệp đến từ Thái Lan, Nhật Bản và Hàn Quốc đã tạo nên làn sóng thâu tóm các doanh nghiệp nhựa tại Việt Nam. Nổi bật phải kể đến tập đoàn SCG đến từ Thái Lan, tập đoàn này đang nối dài cánh tay của mình ở thị trường Việt Nam thông qua hàng loạt thương vụ mua bán, sáp nhập. Đối với phân khúc bao bì nhựa, SCG đã chi 44 triệu để thâu tóm bao bì Tín Thành (Batico), một trong năm doanh nghiệp lớn nhất ngành bao bì nhựa. Công ty Nhựa Tín Thành cũng đã bất ngờ bán lại 80% cổ phần cho Tập đoàn SCG với giá 44,4 triệu USD. Không chỉ vậy, SCG còn thâm nhập sâu vào ngành nhựa xây dựng Việt Nam khi sở hữu 23,8% cổ phần tại Nhựa Tiền Phong và 20,4% tại Nhựa Bình Minh.
 
Hiện có 12 doanh nghiệp niêm yết thuộc nhóm ngành nhựa bao bì niêm yết trên thị trường chứng khoán, được phân chia thành những mảng nhỏ hơn gồm bao bì mềm, bao bì thực phẩm, bao bì PET và bao bì xây dựng với tổng vốn hóa hơn 4.000 tỷ đồng. Mặc dù chiếm đa số về mặt số lượng nhưng hầu hết các doanh nghiệp mảng bao bì nhựa đều là những doanh nghiệp quy mô nhỏ hơn rất nhiều so với mảng nhựa xây dựng, trong đó doanh nghiệp với quy mô lớn nhất về doanh thu và lợi nhuận là CTCP Nhựa và Môi trường xanh An Phát.
Riêng trường hợp của Nhựa Ngọc Nghĩa trong phân khúc sản xuất bao bì nhựa PET, trong 9 tháng đầu năm, doanh thu của NNG đạt 1.246 tỷ đồng (-6,29% yoy) và LNST sụt giảm mạnh từ mức 37,4 tỷ trong 9T.2015 xuống chỉ còn 8arrow-10x10.png,8 tỷ đồng. Mặc dù doanh thu chỉ giảm nhẹ nhưng LNST lại ghi nhận sự sụt giảm đột biến là do chi phí bán hàng và quản lý doanh nghiệp tăng đáng kể trong 9 tháng đầu năm so với cùng kỳ (+48% yoy và +40% yoy). NNG vốn là một trong những doanh nghiệp lớn nhất ngành nhực PET, chiếm hơn 30% thị phần tiêu thụ nội địa. Năm 2009, công ty bất ngờ tiến vào lĩnh vực thực phẩm với việc thành lập CTCP Thực phẩm Đông Á (DAF) hoạt động chính trong lĩnh vực sản xuất bánh kẹo và CTCP Thực phẩm Hồng Phú (HPF) sản xuất nước chấm và tung ra 2 thương hiệu nước mắm Kabin và Thái Long để cạnh tranh trực tiếp Masan Consumer - doanh nghiệp đang thống trị ngành nước chấm với 70% thị phần nước mắm và nước tương. Bên cạnh đó, mảng bánh kẹo cũng không thể cạnh tranh lại với những thương hiệu lớn như Kinh Đô, Bibica, Hải Hà. Do đó, hai lĩnh vực mới này đã lỗ lớn ngay từ khi bắt đầu kinh doanh. Dù việc thua lỗ là có dự liệu trước nhưng dù phải chi rất nhiều cho quảng cáo và phát triển hệ thống phân phối thì doanh thu không được như kỳ vọng. Công ty còn dự kiến đầu tư khoảng 200 - 300 tỷ đồng thành lập công ty TNHH MTV chuyên trách mảng thực phẩm. tuy nhiên chúng tôi đánh giá, mục tiêu của NNG sẽ khó thực hiện được trong thời gian ngắn khi mà sự hiện diện của các thương hiệu nước chấm Kabin, Thái Long vẫn còn rất khiêm tốn trên thị trường. Với mảng nước chấm, dù ghi nhận mức tăng trưởng 39% trong năm 2015 thì doanh thu cũng mới chỉ đạt 400 tỷ đồng. Trong khi đó, mảng kinh doanh nước chấm,gia vị của Masan Consumer – hiện chiếm trên 70% thị phần nước mắm và nước tương - thu về hơn 5.600 tỷ đồng.
 
Nhựa An Phát (AAA): hiện đang thực hiện xây dựng nhà máy số 6 với công suất 37.000 tấn/năm, tăng gần 2 lần công suất sản xuất hiện tại, và nhà máy số 7 với công suất 9.600 tấn/năm. Giai đoạn 1 của Nhà máy số 6 - Nhà máy 6A đã được hoàn thiện vào tháng 6/2016, hiện đang trong quá trình lắp đặt bổ sung máy móc, chạy thử và hoàn thiện dây chuyền sản xuất, thành phẩm trung bình đạt 300 tấn sản phẩm/tháng. Giai đoạn 2 của nhà máy 6 - Nhà máy 6B đã hoàn tất xây dựng nhà xưởng, công ty đang tiến hành nhập và lắp đặt máy móc tại nhà máy này đảm bảo theo đúng tiến độ. Dự án xây dựng Nhà máy 7 đã hoàn thiện việc hạng mục tường bao và mái che, hiện đang trong quá trình xử lý nền, dự kiến hoàn thành các hạng mục và đi vào sản xuất trong quý IV/2016.
 
Nhựa Bình Minh (BMP): Năm 2015 công ty đã hoàn tất dự án Nhà máy Bình Minh Long An giai đoạn 1 trị giá hơn 144 tỷ đồng, với tổng diện tích 32.400 m2, đầu tư thiết bị đạt công suất 5.000 tấn sản phẩm phụ tùng/năm. Nhà máy đi vào hoạt động từ tháng 10/2015, góp phần giải quyết việc thiếu phụ kiện ống BMP trên thị trường. Hiện tại BMP đang xúc tiến đẩy nhanh xây dựng, nhà máy Long An đang bước vào phân kỳ 2 của giai đoạn 1, BMP dự kiến xây dựng thêm kho để dữ trữ nguyên liệu và hàng hóa. Song song với việc xây dựng nhà máy Long An, BMP cũng tăng cường thực hiện đầu tư máy móc thiết bị mới, hiện đại và đồng bộ nhằm tăng cường năng lực cạnh tranh và góp phần làm giảm tình trạng thiếu hàng và tăng doanh thu khi thị trường đang có nhu cầu tiêu thụ tốt.

Nhựa Tiền Phong (NTP): NTP đã mua lại toàn bộ 2,1 triệu cổ phần của của các cổ động công ty TNHH Thương Mại nhựa Năm Sao với mệnh giá 10.000 đồng vào ngày 16.09.2015. Theo đó, công ty đã mua lại quyền sử dụng hơn 6,1 ha đất tại đây để phát triển nhà máy chuyên sản xuất ống nhựa HDPE với công suất 40.000 tấn/năm. Dự kiến cuối năm 2017 nhà máy này sẽ hoàn thành và đi vào sản xuất.
Nhựa Đông Á (DAG): Công ty cũng đã mở rộng công suất thông qua việc đầu tư thêm 20 dây chuyền mới, nâng tổng công suất lên 51.000 tấn. Trong đó, DAG đã chạy thực tế được 6 dây chuyền từ giữa tháng 10.2016. Các dây chuyền mới này có công suất gấp 1,5 lần các dàn máy cũ, tiết giảm chi phí nhân công, giảm tỷ lệ hao hụt trong quá trình sản xuất (tỷ lệ hao hụt hiện tại là 3% - 5%, trước đây là 7%) và ít gây ô nhiễm môi trường. Đồng thời, trong năm 2017, DAG có kế hoạch đầu tư thêm 2 máy fomex và 1 máy PP, nâng tổng công suất tấm PP lên 1.000 tấn/năm và tổng công suất Fomex lên 2.500 tấn/năm. Bên cạnh việc mở rộng nhà máy, các doanh nghiệp trong nước cũng tiến hành M&A để tăng cường năng lực, mở rộng thị phần như Nhựa An Phát nắm giữ 30% cổ phần Nhựa Bao Bì Vinh (VBC) hay Nhựa Đồng Nai (DNP) thâu tóm Nhựa Tân Phú (TPP).

Theo Lý Hoàng Anh Thi , Trần Thị Thu Trang (CÔNG TY CHỨNG KHOÁN VIETCOMBANK) 

Như vậy, ngành bao bì nhựa, đặc biệt là bao bì mềm tập trung vào các phân khúc sản phẩm chính như:
- Ngành thực phẩm
- Ngành dược phẩm
- Ngành nông sản
- Ngành thủy sản
- Ngành mỹ phẩm
- Ngành hàng tiêu dùng
- Ngành thú y - thức ăn chăn nuôi
- Đặc biệt là bánh kẹo.

Là ngành bán hàng đặc thù, bán hàng có quá trình đồng thời mặt hàng là phức tạp. Nên nhiều doanh nghiệp cạnh tranh ngày càng khốc liệt. Các yếu tố cạnh tranh khốc liệt được mô tả như chìa khóa mở cửa thành công. Doanh nghiệp nào nâng cao năng lực trong từng nhóm yếu tố cạnh tranh sẽ phát triển bền vững, đặc biệt là doanh nghiệp sản xuất bao bì mềm trong nước. 

Trước xu hướng mua bán và sáp nhập, nhiều doanh nghiệp sản xuất bao bì ra đời cũng như nâng tầm ảnh hưởng đến thị trường bằng cách tái cấu trúc, tăng mức đầu tư cả về công nghệ, số lượng máy móc, thiết bị, nguồn nhân lực. Ngành sản xuất bao bì tăng tốc đầu tư để đón đầu làn sóng phát triển và hội nhập của nền kinh tế Việt Nam và khu vực ASEAN nói chung. Tỷ lệ doanh nghiệp bao bì doanh số lớn hơn 30 triệu USD ngày một gia tăng, nhóm doanh nghiệp có tổng doanh thu tầm 5 triệu USD/năm tăng vượt trội trong những năm gần đây.